Сметное планирование как основа сбалансированности бизнес плана
Тема 2 Комплексный бизнес-план, бюджетирование и их использование в экономическом анализе
2.1 Бизнес-план и роль комплексного экономического анализа в разработке и мониторинге его основных показателей
2.2 Основные показатели финансового плана и порядок их расчета
2.3 Сметное планирование(бюджетирование), как основа сбалансированности бизнес-планов
2.4 Гибкие сметы и их роль в управлении предприятием
2.5 Характеристика анализа исполнения смет
2.1 Бизнес-план и роль комплексного экономического анализа в разработке и мониторинге его основных показателей.
Планирование является одной из самых важных функций управления при определении будущих действий по развитию бизнеса, привлечению ресурсов, их использованию и т.д.
Следовательно, бизнес-план является важнейшим инструментом процесса управления (менеджмента). В бизнес-плане отражается цель деятельности предприятия и средства для достижения этой цели. Цели могут быть по приватизации объектов, эмиссии ценных бумаг, финансовому оздоровлению, выпуску новой продукции, увеличению доходов, экономии затрат и т.д.
Для достижения каждой из поставленных целей нужны финансовые ресурсы и в процессе разработки бизнес-плана решается вопрос об их источниках.
В зависимости от проектов бизнес-плана источниками финансирования могут быть:
1) собственные средства (накопленная амортизация, прибыль, направленная в соответствующие фонды и др.);
2) финансирование, выделенное государством под государственные проекты;
3) спонсорская помощь;
4) кредитование проектов бизнес-плана (долгосрочные или краткосрочные кредиты на реализацию проектов и др.); Общий бизнес-план может включать детализированные планы, называемые бюджетами. Например, бюджет выпуска продукции, эмиссии ценных бумах и т.д.
В экономической литературе нет однозначного подхода к формированию разделов показателей бизнес-планов. Методическими рекомендациями Минфина определено 13 разделов бизнес-плана, которые из-за большой детализации в ряде случаев дублируют показатели отдельных разделов. Упрощенно все эти разделы можно выделить по 3 направлениям:
1) По описанию бизнеса: название и адрес фирмы, имена учредителей, суть проекта и его секретность, новизна продукции, общие сведения об объемах производства, затратах, прибыли, сроках возврата кредитов и займов и др.
В отдельном разделе может быть описана конъюнктура рынка (цены, каналы сбыта, конкуренты и их возможности и др.), а также оценка риска бизнеса.
2) Финансовый план: включает прогноз производства продукции, баланс денежных доходов и расходов, активов и пассивов по балансу, источников финансирования и др. При этом широко используются приемы бюджетирования, предусматривающие оптимизацию затрат по всем направлениям бизнеса. В этой связи финансовые планы по всем видам затрат представляют собой систему бюджетов: бюджет материальных затрат, бюджет расходов на оплату труда и т.д.
3) Сопроводительные документы: включают контракты, письма, лицензии, копии различных документов по юридическому оформлению бизнеса.
С помощью экономического анализа осуществляется всесторонний мониторинг за изменениями в хозяйственной и финансовой деятельности предприятия, оценивается ситуация на рынке: по соотношению спроса и предложения, колебаниям цен и т.д. На основе результатов исследования разрабатываются рекомендации для принятия управленческих решений.
Основным объектом анализа является финансовый план и его мониторинг. При этом особую роль играет оперативный анализ финансового плана, что позволяет своевременно повлиять на его выполнение.
Роль и задачи экономического анализа в планировании показателей бизнеса предприятия зависят от содержания исследуемых и планируемых показателей и процессов.
Так при выборе оптимальной структуры ассортимента производимой продукции экономический анализ должен оценить товар конкурентов по потребительной стоимости, по ценам и затратам. Особое внимание обращается при этом на возможность расширения старых и освоения новых рынков.
При планировании маркетинга по ценам, рекламе, прогнозу новой продукции экономический анализ изучает состояние рынка, изменение цен (тенденции), эффективность рекламы, возможности увеличить производство старого ассортимента и освоить новое производство, и т.д. Особая роль принадлежит экономическому анализу в области оценки и прогноза бизнеса, т.к. с его помощью можно изучить источники рисков и максимальную возможность их наступления, возможности своевременного страхования от негативного воздействия рисков. Наиболее часто экономический анализ используется при выборе оптимальных инвестиционных проектов по фактору рисков, так как в условиях рынка возросла его роль в поисках дополнительных источников финансовых ресурсов и оптимизации их использования. Рыночные отношения требуют реальных оценок партнеров по их финансовому состоянию и успехам в бизнесе. Эти задачи решаются с помощью финансового анализа.
2.2 Основные показатели финансового плана и порядок их расчета
Показатели финансового плана составляют основу бизнес плана (БП), разделы которого могут включать разный их состав в зависимости от целей бизнес планирования. Экономисты выделяют в бизнес-плане следующие основные разделы:
1) введение — резюме;
2) цель производства (перечень выпускаемых или реализуемых изделий, услуг; спрос и предложение);
3) оценка рынка сбыта (как пользуется спросом продукция, наличие конкурентов, перспективы спроса и т.п.);
4) конкурентоспособность продукции по качеству, ценам, объему продаж, прибыли;
5) производственные мощности по видам продукции и уровень их использования, план производства и т.д.;
6) производственные принципы организации производства: производственные службы, координация их работы и т.д.
7) правовой статус предприятия;
8) коммерческий риск и меры по его снижению (профилактика, страхование);
9) финансовое планирование: смета доходов и расходов; реализация, прочие поступления, расход, расчет убыточности производства; расчет прибыли не ниже средней отраслевой нормы;
10) стратегия финансирования: ожидаемый возврат вложений;
11) кредиты и их обеспечение.
В настоящее время без БП не регистрируются предприятия, не выдаются кредиты. Если производство находится в финансовом кризисе, то для стабилизации положения также составляют БП.
Основные показатели БП разрабатываются как сметы, которые представляют собой формы плановых расчетов с программой действий на предстоящий период.
Сметы позволяют увязать текущие и перспективные планы, координировать действия различных служб предприятия, целенаправленно управлять производством, контролировать расходы и доходы.
Расчет объема реализации, как одного из первых показателей БП, увязывается с остатками готовой продукции, планом производства и другими показателями. При этом планирование может осуществляться разными методами: эвристическим, трендовым, на основе факторного анализа. Эвристический основывается на оптимистической и пессимистической оценках производства и продаж; трендовый — на темпах роста, сложившимся в базисном периоде; факторный анализ на выявлении и мобилизации неиспользованных резервов.
Баланс денежных поступлений и расходов включает 4 раздела:
- доходы и поступления средств (выручка, спонсорская и другая помощь);
- расходы и отчисления;
- кредитные взаимоотношения (получаемые и погашаемые кредиты);
- взаимодействия с бюджетом.
Расчеты доходов и затрат, а также прибыли и убытков включает все их группы по видам деятельности. Они могут быть составлены по показателям формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках» или в сокращенном виде. При этом учитывается выбранный предприятием вариант учетной политики по реализованной продукции «по отгрузке» или «по оплате».
Плановый баланс активов и пассивов включает основные статьи: основные средства, готовая продукция, собственные средства, заемные и т.д. При этом по источникам минимальное соотношение собственных и заемных средств определяется 50% на 50%.
Расчет безубыточности продаж делается на основе увязки затрат, доходов, прибыли и объема продаж. Это позволяет определить объем безубыточного производства и при планируемой прибыли.
2.3 Сметное планирование, как основа сбалансированности бизнес-планов
Все показатели БП должны быть сбалансированы и увязаны между собой. Так выпуск продукции, затраты, выручка, прибыль и т.д. поэтапно отражают формирование прибыли и увязываются между собой. Аналогично увязываются показатели капитальных вложений (инвестиций) источников их финансирования и т.д.
Сбалансированность показателей БП может осуществляться разными способами:
- путем составления общей сметы (бюджетов) прибыли и убытков, балансовых доходов и расходов;
- методом построения двойного бюджета, когда составляется один текущий, другой — стратегический бюджет и др.
Особую роль в БП играет прибыль — конечная цель любого бизнеса. Поэтому в БП она контролируется на всех этапах производства и реализации продукции.
Сбалансированность БП обеспечивается увязкой всех форм плановых расчетов смет. В зависимости от вида бизнеса, цели планирования и других факторов, разрабатываются следующие сметы: продаж, производства, прямых материальных затрат, расходов на оплату труда, себестоимости продаж, общехозяйственных расходов, прибылей и убытков, капитальных вложений, денежных потоков, актива и пассива баланса и др.
Сметное планирование осуществляется в 2 этапа: планирование и мониторинг.
Сметы могут быть отдельно по обычной и не основной деятельности, по видам продукции, услуг и др.
Все сметы составляются на год с разбивкой по кварталам, месяцам. Они могут отражать расчеты показателей от «достигнутого», а также от »нуля», что характерно для новых предприятий, новых видов деятельности, новой продукции.
Планирование от «достигнутого» основывается на результатах деятельности, полученных в прошлом периоде, и планирование в этом случае сводится к корректировке показателей, направленной на устранение действия негативных факторов.
Учитывая опыт плановой экономики, где достаточно глубоко были отработаны методы финансового планирования от «достигнутого», однако не решалась проблема корректировки показателей на ожидаемую инфляцию, важно пересчитывать все показатели в сопоставимые цены.
Сметы могут быть по видам работ, услуг, продукции, видам деятельности и все они должны быть сбалансированы с выходом на конечный результат — прибыль.
БП представляет собой единую систему взаимоувязанных показателей. Все виды затрат имеют свои источники покрытия и сбалансированы между собой.
Реальность БП повышается в том случае, если под каждый проект затрат имеется реальный источник финансирования или кредитования. В этой связи основу БП составляют взаимосвязанные и обеспеченные источниками затраты, доходы и ожидаемая прибыль, которые составляют в целом финансовый план.
Он может включать несколько подвидов:
- баланс доходов и расходов;
- финансовый план капитальных вложений и т.д.
Все эти подвиды взаимно увязываются в общий финансовый план и сбалансируются.
Сбалансированность показателей БП может осуществляться разными способами:
1) Путем составления общей сметы прибылей и убытков по разным видам деятельности, по видам продукции и т.д. Основу этой сметы составляет баланс доходов и расходов.
2) Методом определения критической точки (порога рентабельности или точки безубыточности). Этот метод используется для увязки объемов производства и выручки от реализации, затрат (постоянных и переменных), прибыли.
Наряду с этим просчитываются варианты ожидаемых продаж и прибыли в зависимости от политики цен.
2.4 Гибкие сметы и их роль в управлении предприятием
В целях оптимизации финансового прогнозирования при разработке смет финансовых ресурсов используются гибкие сметы в форме двойного бюджета. С помощью метода двойного бюджета предприятие осуществляет защиту своей стратегии развития от рыночной конъюнктуры, политической, экономической, социальной ситуации в стране и т.д. В этом случае осуществляются две основные сметы (бюджета) — текущая и стратегическая. Они составляются по направлениям использования финансовых ресурсов в зависимости от степени доходности.
Текущая смета включает:
- мероприятия по обеспечению непрерывного поступления прибыли от используемых мощностей предприятия, в том числе и размер планируемых капитальных вложений на приобретение новых видов оборудования, технологий и т.д.
- капитальные вложения, направленные на проведение режима экономии, снижение себестоимости продукции и т.д.
Стратегическая смета включает:
- капитальные вложения, направленные на повышение конкурентоспособности продукции в действующей нише (зоне) рынка;
- капитальные вложения, направленные на завоевание новых зон и рынков;
- прекращение капитальных вложений в убыточных зонах.
Таким образом, метод двойного бюджета позволяет сконцентрировать денежные ресурсы на решение конкретных стратегических задач, выделив их централизованно; обеспечить сохранность капитальных вложений с учетом ожидаемых доходов и расходов и удержать равновесие (баланс) их. Наряду с этим системно осуществляется маркетинговая работа по исследованию степени выгодности разных зон (ниш) рынка.
По оценкам специалистов двойные сметы являются »действенным рычагом управления будущим развитием предприятия», если стратегический бюджет составляет большую часть общего бюджета предприятия. Важным условием обоснованности расчета таких смет является учет инфляции и обеспечение периодических доходов на инвестируемый капитал не ниже установленного расчетами минимума. В основе расчетов лежит метод дисконтирования для упорядочения (уточнения) сумм по временному периоду.
2.5 Характеристика анализа исполнения смет
Анализ исполнения смет включает оценку отклонений фактических показателей отчетного периода от данных смет. При этом предприятие может ставить две цели: эффективность организации бизнеса по обеспечению показателей деятельности предприятия данным бизнес-планов и оптимизации самих смет.
В первом случае осуществляется текущий контроль над исполнением смет в условиях действующей организации бизнеса.
Во втором случае оцениваются возможности предприятия достичь более прогрессивных норм в использовании всех видов ресурсов. В ряде случаев такая оценка может осуществляться одновременно. Анализ исполнения смет может включать следующие этапы:
1) Фактические показатели сопоставляются со сметными расчетами по обобщающим показателям: по реализации (% выполнения сметного расчета), по себестоимости, по прибыли и др.
2) Углубленный анализ осуществляется по смете прибылей и убытков, т.к. она включает все основные факторы эффективности деятельности предприятия.
3) Проводится факторный анализ с целью выявления причин отклонений.
4) По суммам наибольших отклонений проверяется обоснованность смет.
5) По наиболее важным показателям строятся модели алгоритмов расчетов, где взаимно увязывается максимально возможное число факторов. При этом могут использоваться традиционные экономико-математические методы.
6) Разрабатываются меры по мобилизации резервов, на основе которых принимаются управленческие решения:
- сохранение или увеличение объемов производства;
- изменение политики цен, перепрофилирование производства;
- завоевание новых рынков;
- сокращение затрат (особенно в части содержания административно-управленческого персонала) и др.
 
© Центр дистанционного образования,  2003
Основным инструментом разработки бизнес-плана является сметное планирование, которое включает два этапа, т.е. непосредственное планирование и мониторинг (контроль, наблюдение) текущей хозяйственной деятельности. Сметное планирование обеспечивает сбалансированность финансовых показателей благодаря целям составления смет, используемым подходам и методам их составления, содержанию главного бюджета как системы взаимосвязанных бюджетов.
Смета или бюджет — количественный план в стоимостном выражении, показывающий планируемую величину доходов, расходов и капитал, который необходимо привлечь для достижения поставленной цели.
Можно выделить следующие цели составления бюджетов и смет:
я формализация процесса планирования;
- ? улучшение координации и коммуникации между различными службами компании;
- ? стимулирование (мотивация) руководителей всех рангов к достижению целей своих центров ответственности;
- ? контроль над производством, увязка текущих и перспективных планов;
- ? оценка эффективности работы руководителей, т.е. управление по отклонениям, выявление резервов (создание базы для оценки достигнутых результатов);
- ? средство обучения менеджеров.
При разработке бизнес-плана составляются сметы продаж, производства, различных затрат, прибылей и убытков, движения денежных средств, прогнозного баланса.
Различают два подхода к расчетам смет:
- 1) разработка сметы с «нуля» (новое предприятие или меняется профиль работы);
- 2) планирование от достигнутого уровня (профиль работы не меняется).
Сметы могут составляться как по основной деятельности, так и по неосновным видам деятельности. При составлении смет используют следующие методы:
- ? нормативный (Объем затрат и потребности в ресурсах = Норма расхода х Объем затрат или ресурсов);
- ? расчетно-аналитический метод (Средние затраты или ресурсы х х Индекс изменения затрат или ресурсов в плановом периоде);
- ? балансовый метод (увязка объема затрат с источниками ресурсов);
- ? оптимизации (метод предполагает многовариантность, из альтернативных прогнозов выбирают наилучший);
- ? моделирования (сводится к факторному анализу).
В процессе бюджетирования рассчитывается бюджет компании по всей совокупности операционных и финансовых бюджетов (кроме бюджета капиталовложений) и оценивается прогнозное финансовое состояние компании. Если результирующие финансовые показатели, рассчитанные на основе системы бюджетов компании, неудовлетворительные (прибыль, ликвидность, рентабельность и т.д.), то разрабатывают альтернативные сценарии, анализируют отклонения, вносят коррективы. Расчет каждого бюджета компании производится в определенных форматах на основе прогноза объема продаж. Сметы составляют на год в целом с поквартальной или помесячной разбивкой.
Сбалансированность финансовых показателей обеспечивается в процессе бюджетирования (сметного планирования) благодаря применению методов финансового прогнозирования:
- ? метода процента от продаж;
- ? бюджетного планирования — составления системы взаимосвязанных смет.
Суть первого метода — на основе запланированного роста объема продаж, выраженного в процентах, определяются будущие доходы и расходы, активы и обязательства, зависящие от объема продаж. Далее на базе полученных финансовых показателях составляется плановый счет прибылей и убытков, прогнозный баланс организации (в т.ч. прогнозный объем нераспределенной прибыли), прогноз движения денежных средств. Методом «пробки» (разница между активами и пассивами бухгалтерского баланса) определяется потребность в дополнительном финансировании.
Второй метод — бюджетное планирование, конечная цель которого выявление потребностей фирмы в финансировании. Метод обеспечивает приемлемую точность и поэтому является основным методом составления финансового плана.
При анализе текущего финансового положения фирмы на основе данных последних финансовых отчетов используется вертикальный, горизонтальный, коэффициентный и трендовый методы анализа.
Прогноз объема продаж начинают с обзора сложившейся тенденции объема реализации за последние пять—десять лет (зарубежная аналитическая практика). При построении прогнозной отчетности, кроме основного метода пропорциональной зависимости показателей от объема реализации, могут использоваться следующие методы построения прогнозов: простая линейная регрессия, криволинейная регрессия, множественная регрессия и специализированные методы прогнозирования (модели вероятного банкротства, функции «Z-счет» модели Альтмана, Лиса, Таффлера).
Рекомендуется дополнительно исчислить точку критического объема продаж (окупаемости) проекта, что позволит определить минимальный объем продаж, обеспечивающий безубыточность производства и реализации данного вида продукции. Расчет может выполняться графическим либо аналитическим путем. Критический объем продаж:
Потребность в дополнительном внешнем финансировании можно определить методом процента от продаж (ДВФ) по формуле:
где А1, П1 — изменяемые активы и пассивы отчетного баланса;
Тр — темп роста выручки;
ЧП1 — фактическая чистая прибыль;
Д1 — дивиденды фактические;
РП1, РП’ — выручка от реализации фактическая и прогнозируемая.