Контрольные показатели бизнес плана это

Чтобы понять, в какое предприятие выгоднее вкладывать средства, нужно сравнить имеющиеся проекты. Поскольку для разных видов бизнеса планы могут очень сильно отличаться и по объему, и по характеристикам, нужны конкретные данные, выраженные в числах, не зависящие от вида деятельности предприятия и от его масштаба – показатели эффективности бизнес-плана.

Виды показателей

Критериев, по которым можно сравнить разные типы бизнеса, довольно много. Они отличаются направленностью и методами оценки. Чтобы определить социальную и экономическую значимость, берутся такие показатели, как количество новых рабочих мест, размер средней заработной платы, количество налогов, отчисляемых в бюджет.

Для производственных предприятий проводится оценка влияния на экологию региона. Делается и анализ восприимчивости предприятия к разным неблагоприятным факторам.

Финансовые показатели

Но прежде нужно определить финансовую эффективность. Именно она позволит сделать вывод о прибыльности и безопасности вложения средств и в итоге решит, быть предприятию или не быть.

Инвесторы и бюджетные организации, решающие вопросы финансирования нового предприятия, сначала смотрят на такие показатели, как соотношение собственных и заемных средств, срок окупаемости проекта. По этим данным делается первоначальный вывод, стоит ли вообще рассматривать предприятие как объект инвестирования.

В идеале проект должен содержать раздел, в котором и рассчитываются такие финансовые показатели бизнес-плана, как точка безубыточности, рентабельность, чистый дисконтированный доход и другие.

Вводные данные

Чтобы рассчитать экономические показатели эффективности бизнес-плана, потребуются данные о затратах на производство (постоянных и переменных), предполагаемый объем выручки от реализации.

Статьи расходов, никак не зависящие от объемов производства, относятся к разряду постоянных затрат. Например, помесячная арендная плата за помещение, оборудование, обязательные выплаты по кредиту, зарплата постоянным сотрудникам.

Переменные затраты – это расходы на закупку товаров, сырья, топлива, оплату труда работников. При нулевом значении переменных затрат производство останавливается.

Точка безубыточности

Сколько продукции нужно произвести и реализовать, чтобы все расходы были покрыты доходами от выручки, показывает точка безубыточности. Выражается она в единицах продукции или в денежном эквиваленте. При превышении этого значения предприятие начинает получать прибыль. Чем ниже этот показатель, тем конкурентоспособнее производство.

Чтобы вычислить точку безубыточности, нужно составить уравнение, в котором постоянные затраты равны валовой прибыли (стоимость единицы продукции с учетом переменных затрат), умноженной на искомое количество продукции:

C= nх(Ц-П),

 где C – постоянные затраты,

n – количество продукции,

Ц – стоимость единицы продукции,

П – затраты на единицу продукции.

Очевидно, что точка безубыточности будет равна:

n=C/Ц-П

Умножив это значение на стоимость единицы продукции, получим показатель в денежном эквиваленте. Другое название точки безубыточности – порог рентабельности.

Рентабельность

Основные показатели бизнес-плана включают и понятие рентабельности. Это наиболее обобщающая характеристика, она показывает отношение полученной прибыли к величине вложенных в дело средств. Выражается в процентах, может быть рассчитана за произвольный период, обычно это месяц, квартал и год.

Общая рентабельность производства вычисляется по формуле:

Р=П/(ОФ+ОС)х100%

где Р – рентабельность,

П – сумма прибыли,

ОФ и ОС – стоимость оборотных фондов и основных средств соответственно.

Чтобы увидеть, приносит ли прибыль определенный вид продукции, можно вычислить коэффициент его рентабельности:

Рп=(П/Сп)х100%,

где Сп – полная себестоимость продукции,

П – полученная прибыль от его реализации.

Запас финансовой прочности

Зная, где находится порог рентабельности, можно вычислить следующий показатель эффективности – запас финансовой прочности. Он определяет уровень, до которого сокращение объемов производства будет безубыточным.

Чтобы его найти, отнимем от текущего объема производства показатель объема продаж в точке безубыточности. Чем больше это значение, тем устойчивее предприятие.

Чистый дисконтированный доход

Еще один базовый показатель проекта – чистый дисконтированный доход, с его помощью рассчитываются другие величины. Перед тем как его рассчитать, определим понятия денежного потока и ставки дисконтирования.

Денежный поток

Cash Flows (CF) или денежный поток – важнейшее понятие современного финансового анализа, означает количество денежных средств, которым располагает предприятие в данный момент времени. Может иметь как положительное, так и отрицательное значение. Чтобы найти его, нужно из притока средств (Cash Inflows) отнять отток (Cash Outflows):

CF=CI-CO.

Ставка дисконтирования

Со временем стоимость денег меняется, причем чаще в меньшую сторону. Поэтому для оценки будущих денежных потоков применяется переменная величина, зависящая от многих факторов, – ставка дисконтирования. С ее помощью инвестор переоценивает стоимость будущего капитала на текущий момент. Для вычисления ставки дисконтирования существует несколько методов: какой из них выбрать, зависит от типа поставленной задачи.

Формула ЧДД

Чистый дисконтированный доход (ЧДД) – показывает эффективность вложения инвестиции в проект, равен сумме дисконтированных значений потока платежей, приведенных к сегодняшнему дню:

где NVP – английский вариант названия ЧДД,

t=(1,…, N) – годы жизни проекта,

CFt – платеж через t лет,

IC – начальная инвестиция,

i – ставка дисконтирования.

Чем больше показатель ЧДД, тем привлекательней проект. При отрицательном ЧДД проект снимается с рассмотрения как бесперспективный.

Внутренняя норма доходности

Когда ЧДД равен нулю, речь идет о состоянии равенства между потоком поступлений и затратами. Это дисконтированная точка безубыточности или внутренняя норма доходности.

Индекс прибыльности

Зная ЧДД и сумму первоначальных затрат Со, можно рассчитать еще один показатель эффективности проекта – индекс прибыльности (PI). Он равен отношению этих величин:

PI=NVP/Co

и показывает относительную прибыльность проекта на единицу вложений.

Бизнес с нуля. Как составить бизнес-план: Видео

Результативность и экономическая целесообразность разработанного бизнес-плана банка измеряются абсолютными и относительными показателями. Расчет финансовых, структурных и качественных показателей произведен в табл. 28.14.

Таблица 28.14. Экономические показатели бизнес-плана ОСБ № 9998

Из приведенных в табл. 28.14 данных можно сделать заключение: операционная прибыль на конец планируемого периода составит 1531 тыс. руб.; валюта баланса банка по балансу усредненных капиталов — 402 854 тыс. руб., доля работающих активов в валюте баланса на конец планируемого периода возрастет на 5,8% и будет равна 84,2%; соблюдается оптимальная структура привлеченных ресурсов а именно: доля вкладов физических лиц в привлеченных ресурсах составит 84,5%; доля средств юридических лиц — 12,7%.

В структуре активов, приносящих доход, наибольший удельный вес продолжают занимать средства, передаваемые по системе Сбербанка, их доля на 1 января 2012 г. составит 52,4%. Что касается средств, предоставляемых в кредит, то их доля на 1 января 2012 г. составит 14%, причем 10,6% составляют кредиты юридическим лицам. Значительно сократится удельный вес непроцентных расходов в структуре расходов банка, на 1 января 2011 г. он составит 24,7%.

Рассматривая качественные показатели бизнес-плана, можно отметить, что на протяжении всего периода наблюдается низкая рентабельность активов банка. На 1 января 2012 г. на 1 руб. работающих активов приходится 0,04 руб. прибыли. Как отмечалось ранее, такая ситуация объясняется большим удельным весом низкодоходных активов. При этом наблюдается рост коэффициента затрат, который на 1 января 2012 г. составит 23,8. Это объясняется снижением операционной прибыли за счет уменьшения доходности активов и процентной маржи. Однако необходимо отметить, что процентная маржа на 1 января 2012 г. все-таки имеет положительное значение и равна 1%.

Показатель эффективного использования привлеченных ресурсов очень близок к нормативному значению и на 1 января 2012 г. достигнет 96,4%, т.е. практически все привлеченные ресурсы банк размещает в доходоприносящие активы. Положительным моментом также является значительное сокращение доли просроченной задолженности. На 1 января 2012 г. удельный вес просроченной задолженности в сумме ссудной задолженности составит 0,1%.

Таким образом, анализ экономических показателей бизнес- плана показал, что существует необходимость дальнейшего преобразования структуры активных операций для увеличения доли высокодоходных активов. Но возможности работы банка в данном направлении во многом ограничены существующим финансовым кризисом в банковской сфере, неустойчивой работой финансового рынка, а также неудовлетворительным экономическим положением района.

Эффективность разработанных мероприятий деятельности банка на 2011 г. может быть охарактеризована с помощью показателей темпов роста. Темп роста характеризует изменение явления во времени и показывает, во сколько раз увеличился уровень показателя по сравнению с предыдущим периодом. Темпы роста основных показателей бизнес-плана рассчитываются на основе плана привлечения и размещения ресурсов.

По данным, представленным в табл. 28.15, можно сделать следующее заключение. Прирост привлеченных ресурсов за 2011 г. должен составить 20,3%, при этом на 22,8% в бизнес-плане заложен рост показателя «Средства физических лиц» и на 20,5% — прирост средств юридических лиц. Прирост работающих активов банка за год достигнет 29,1%. Такое увеличение показателя будет обусловлено приростом на 81,7% кредитов, предоставленных юридическим лицам, и на 55,2% кредитов — физическим лицам. Что касается неработающих активов, то в течение всего планового периода наблюдается снижение темпов роста этого показателя, и за год его прирост составит 3,2%. Темп роста средних остатков ссудных активов принято сопоставлять с темпом роста совокупных активов, этот коэффициент показывает, во сколько раз рост средних остатков ссудных опережает рост совокупных активов.

Таблица 28.15. Темпы роста основных показателей бизнес-плана ОСБ № 9998

Раздел III 485

7/? за I кв. = 117,15 / 109,5 х 100% = 106,98%;

Тр за II кв. = 113,3 /105,7 х 100% = 107,19%;

Тр за III кв. = 113,0/ 105,4 х 100% = 107,2%;

Тр за IV кв. = 112,1 / 105,4 х 100% = 106,4%.

Рассчитанные данные подтверждают то, что во всех случаях значение коэффициента больше единицы, из чего следует, что банк проводит активную работу в области кредитования. Рассматривая динамику показателей, представленных в табл. 28.15, можно отметить, что наблюдается увеличение темпов роста всех показателей бизнес-плана. Это является положительным результатом деятельности банка, поскольку увеличение темпов роста — это завоевание банком новых позиций и увеличение его конкурентоспособности.