Цель финансового плана определить эффективность предлагаемого бизнеса
Цель финансового плана — определить эффективность предлагаемого бизнеса. В данном разделе необходимо представить:
отчет о прибылях и убытках;
баланс денежных расходов и поступлений;
прогнозный баланс активов и пассивов (для предприятия);
анализ безубыточности;
стратегию финансирования.
Расчеты производятся по трем вариантам — оптимистическому, пессимистическому и наиболее вероятному. Различия в прибылях и наличности при переходе от одного варианта к другому выявят степень возможного риска.
Отчет о прибылях и убытках показывает, как будет формироваться и изменяться прибыль, и, по существу, является прогнозом финансовых результатов (табл. 13). В нем учтены также все виды налогов предприятия (табл. 14).
Таблица 13
Отчет о прибылях и убытках
Наименование показателя Величина показателя по периодам, млн. р.
200… г. 200… 200… г.
I кв. II кв. III кв. (V кв. I п/г п/г
1 2 3 4 5 6 7 8
Чистая сумма продаж (выручка от реализации)
23
1 2 3 4 5 6 7 8
2. Затраты на производство — всего
— В том числе:
сырье и материалы
заработная плата с начислениями
амортизационные отчисления
прочие расходы
3. Валовая прибыль (стр. 1 — стр. 2)
4. Коммерческие расходы
5. Расходы на содержание аппарата управления
6. Прибыль до выплаты процентов и налогов (стр. 3 — стр. 4 — стр. 5)
7. Проценты по долгосрочным кредитам
8. Налоги, относимые на финансовые ре-зультаты
9. Прочие платежи
10. Балансовая прибыль (стр. 6 — стр. 7 — стр. 8 — стр. 9)
Налог на прибыль
12. Чистая прибыль (стр. 10 — стр. 11)
13. Дивиденды по акциям
14. Резервный фонд
Фонд накопления
Фонд потребления
17. Нераспределенная прибыль (стр. 12 — стр. 13 — стр. 14 — стр. 15 — стр. 16)
Таблица 14
Расчет налогообложения
Наименование показателей Величина показателя по периодам, млн. р.
200… г. 200… г. 200… г.
1 кв. II кв. кв. IV кв. п/г II
включению в себестоимость, -всего
— В том числе:
транспортный налог
налог на пользователей автодорог
плата за землю
налог на владельцев транспортных средств
другие виды налогов
Налоги, выплачиваемые за счет прибыли, — всего
— В том числе:
налог на имущество
муниципальные налоги и сборы
налог на прибыль
24
Баланс денежных расходов и поступлений (табл. 15) позволит оценить, сколько денег необходимо вложить в бизнес в разбивке по времени, проверить синхронность поступления и расходования денежных средств, а значит, — проверить будущую ликвидность (ликвидность в данном случае — это способность своевременно погашать обязательства перед кредиторами за счет средств, поступающих на расчетный счет).
Таблица 15
Баланс денежных расходов и поступлений
Наименование Величина показателя по периодам, млн. р.
200… г. 200… г. 200… г.
I кв. II кв. III кв. IV кв. I п/г II п/г
1 2 3 4 5 6 7 8
Денежные средства наличии на начало периода {
2. Поступление денежных средств — всего
— 3 том числе:
выручка от реализации
ссуды, кредиты и др.
поступления
прочие поступления
3. Текущие денежные платежи на сторону — всего
— В том числе:
покупка сырья, материалов, комплектующих изделий
заработная плата
платные услуги
арендная плата
проценты за кредит
реклама, аудит, консультации, представительские расходы
прочие общепроизводственные и общехозяйственные расходы
страховые платежи
прочие расходы
4. Прочие денежные платежи на сторону — всего
— В том числе: —
покупка оборудования
выплата основных сумм по кредиту
резервы
прочие расходы по организации деятельности
доход инвестора (гарантированный)
5. Всего денежных платежей на сторону (стр. 3 + стр. 4)
6. Денежные средства на конец периода (стр. 1 + стр. 2 — стр. 5)
Приведенный баланс денежных расходов и поступлений может быть преобразован в модель денежных потоков с дисконтированием расходов и поступлений для приведения их к моменту вложения инвестиций (см. пример в приложении (табл. 17)).
25
Прогнозный баланс активов и пассивов предприятия (табл. 16) составляется на начало и конец каждого года планируемого периода и имеет чрезвычайно важное значение для потенциальных инвесторов и кредиторов, поскольку он позволяет оценить, какие именно активы наращиваются в динамике и за счет каких средств.
На основе составленного баланса производится прогноз финансового состояния предприятия по годам планируемого периода (табл. 17).
Анализ безубыточности проводится в целях определения объема продаж, при котором предприятие покрывает свои расходы, не имея прибы-ли, но и не неся убытков (точка безубыточности, или порог peнmaбeJlь- ности). Для расчета точки безубыточности составляется табл. 18 на основе сметы затрат на производство.
пост
Точка безубыточности определяется расчетом по следующей формуле:
Гй
6/у — 1-кжр
где Т6/у — точка безубыточности; Рпост — условно-постоянные затраты;
Кпер — удельный вес условно-переменных затрат в объеме продаж.
Запас финансовой прочности рассчитывается как разность объема продаж анализируемого года и объема точки безубыточности. Расчет обычно иллюстрируется построением графика (рис. 3).
ТЕ^ Овмм Л1ЧААЖ,
ИЛН.р,
Рис. 3. График определения точки безубыточности: Q — объем продаж; U — суммарные издержки производства
О
26
Таблица 16
Активы 200… г. 200… г. И т. д. Пассивы г. 200… г. И т. д.
Оборотные активы — всего Оборотные пассивы — всего
— В том числе:
денежные средства
ценные бумаги
средства в расчетах (дебиторская задолженность)
товарные и производственные запасы
средства, находящиеся в незавершенном производстве
другие оборотные активы — В том числе:
кредиты и займы
кредиторская задолженность по оплате труда
прочая кредиторская задолженность
Основные пассивы — всего
— В том числе:
акционерный
нераспределенная прибыль
долгосрочные заемные средства
краткосрочные средства
средства в расчетах (кредиторская задолженность по работам, товарам, услугам)
другие основные пассивы
Внеоборотные активы — всего
— В том числе:
здания, сооружения и оборудование
капитальные вложения
• долгосрочные финансовые вложения
другие внеоборотные активы
Всего абсолютных активов Всего абсолютных пассивов
Прогнозный баланс активов и пассивов
Показатели финансовой деятельности
Наименование показателя Формула расчета 200… г. ЮО… г. И т. д.
Возврат инвестиций, % Чистая прибыль х 100 Итог баланса — нетто
2. Рентабельность продаж, % Чистая прибыль х Выручка от реализации
3. Коэффициент текущей ликвидности (покрытия) Текущие активы Текущие пассивы
4. Оборачиваемость Выручка от реализации
средств в расчетах Средняя дебиторская задолженность
5. Оборачиваемость средств в расчетах, дней 365 стр.5
6. Коэффициент концентра-ции привлеченного капитала Текущие пассивы Итог баланса — нетто
7. Коэффициент оплаты Прибыль до выплаты процентов и налогов
процентов Сумма выплаты процентов
8. Прирост продаж, %
9. Прирост чистой прибыли, %
10. Прирост активов, %
Таблица 18
Расчет безубыточности и запаса финансовой прочности
Наименование показателя 200… г. 200… г.
1. Объем продаж, млн. р.
2. Условно-постоянные затраты, млн. р.
3. Удельный вес условно-переменных затрат в объеме продаж, коэф.
4. Точка безубыточности, млн. р.
5. Запас финансовой прочности, млн. р. (стр. 1 — стр. 4)
6. Коэффициент финансовой прочности (стр. 5 : стр.
Описывая стратегию финансирования, необходимо изложить план по-лучения инвестиции для создания или развития СЦХ или предприятия, ответив на такие вопросы:
Сколько нужно средств для реализации задуманного дела?
Откуда намечено получить средства и в какой форме?
Когда можно ожидать полного возврата вложенных средств и получения инвесторами дохода на них (оценка сроков возврата средств)?
Каков будет этот доход на вложенный капитал?
Потребность в инвестициях, рассчитанная в разделе «План производ-ства» с указанием возможных источников их покрытия, оформляется в виде табл. 19. Кроме того, составляется график погашения кредита и вы-платы процентов (пример дан в приложении, табл. 19).
28
Потребность в инвестициях и источники их финансирования
Наименование показателя Величина показателя по периодам, млн. р.
200… г. 200… г. Всего
за 200… г.
кв. II кв. III кв. IV кв. п/г II п/г
Потребность в инвестициях —
— В том числе:
покупка или аренда (помещений)
покупка оборудования
реконструкция и ремонт основных фондов
прирост оборотных средств
Источники финансирования —
— В том числе:
долгосрочный кредит под недвижимости
краткосрочный кредит банка
кредитная линия
другие источники В том числе:
(амортизация, реинвестирование прибыли)
привлеченные
В данном разделе необходимо также указать:
насколько прогноз по объему продаж к изменениям в столь
важных временных величинах, как цена, стоимость, объем продаж; движение наличности, потребность в ней и основные влияющие на нее факторы, например управление кредитами; финансовые требования (на что пойдут деньги); результат для инвестора (ожидаемые прибыли).
3. комментарии к бизнес-плану
Еще по теме 2.10. Финансовый план и финансовая стратегия:
- Раздел 10. Финансовый план и финансовая стратегия
- 8. Финансовый план и финансовая стратегия
- 13. Финансовый план как элемент финансового планирования
- 13. Финансовый план как элемент финансового планирования
- 10.4. Финансовая стратегия и ее роль в управлении финансовым планированием
- 126. Финансовая стратегия предприятия, ее цели и задачи, пути их реализации в финансовом планировании
- 11. ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ И ФИНАНСОВАЯ СТРАТЕГИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
- 6.17. Финансовый план
- 2.7.3 Финансовый план
- 11.2 ФИНАНСОВАЯ СТРАТЕГИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
- 21.11. Финансовый план
- 78 ФИНАНСОВАЯ СТРАТЕГИЯ
- 10. Финансовый план
- Финансовая стратегия
- 11. ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН
- Финансовая стратегия
- 20. Финансовый план, общая структура бизнес-плана
- 42. ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН
- ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН
- 5.3. Инвестиционный и финансовый план компании
Финансовый план в бизнес-плане отвечает за планирование движения денежных потоков в процессе ведения бизнеса. От того, насколько грамотно и реалистично составлена финансовая часть, во многом зависит успех бизнеса. Об этом читайте в нашей статье.
Что такое финансовая часть бизнес-плана
Финансовый план в бизнес-плане – это часть бизнес-плана, отвечающая за финансовое подкрепление остальных разделов. Финансовый план определяет, на какие средства будет реализован каждый из пунктов бизнес-плана.
Цель финансового плана в бизнес-планировании – рассчитать такой положительный баланс между доходами и расходами, при котором вести данный бизнес будет целесообразно.
Читайте также: Бизнес-план: как составить самостоятельно
Структура финансового раздела бизнес-плана
Каждый компонент структуры служит конечной цели. Если не проработан хотя бы один, нарушится пропорциональность, и весь финансовый план окажется невыполнимым. Финансовую часть нового бизнеса уместно просчитать на 2-3 года вперед.
Прогноз объема продаж
При составлении бизнес-плана нужно обязательно продумать, какую нишу займет новое предприятие. А лучше – подготовить почву заранее: устно договориться с возможными партнерами, заключить договор с клиентами или начинать вести группу в «ВКонтакте» / Instagram, опросить потребителей в тематических группах.
Оценка прибыли и убытков
Этот пункт складывается из следующих показателей:
- доходы от реализации;
- издержки производства;
- суммарная прибыль;
- общепроизводственные расходы;
- чистая прибыль (минус издержки).
В этой части финансового плана главное – отразить, как изменится прибыль и за какой срок.
Анализ движения наличности
Прибыль – главная цель бизнеса. Но нередко предприниматель сталкивается с проблемой, когда при хорошей прибыли нет достаточного количества наличных средств. . Ошибка распространенная: бизнесмен вкладывает в развитие дела большую часть заработанных денег, чем увеличивает долю малоликвидного капитала в общих активах (здание, земля, пристройки, машины на балансе есть, но ими нельзя оплатить счета).
Читайте также: Отражение расходов в следующем отчетном периоде
Годовая балансовая ведомость
Бухгалтерский баланс составляется в конце года. Баланс между активами и пассивами важен не только для банков при просьбе о займе, но и для предпринимателя. Для бизнеса важно вложиться в развитие предприятия (производство, маркетинг), банк же заинтересован в основных фондах, под залог которых выдаст кредит.
Важно! В расчетах учитывайте ориентировочные цены, систему налогообложения, сроки планирования, факторы риска, а также инфляцию и возможные валютные скачки.
Читайте также: Бизнес-план фотостудии
Содержание баланса в бизнес-плане
Как определить «золотую середину» в планировании? Сколько средств из дохода направить производственные мощности? А может, купить еще одну машину или вложиться в рекламу?
Эксперты говорят об оптимальном распределении доходов: 40% — 40% — 20%.
40% доходов оплачивают текущие счета, т.е.:
- постоянные (аренда, бензин, коммунальные платежи);
- переменные (амортизация станков, ремонт и замена оборудования);
- целевые нужды (налоги, зарплата и прочие отчисления).
40% доходов тратятся на активы:
- для развития бизнеса (расширение в офлайне или интернете, другие стартапы, продвижение);
- инвестиционные (покупка недвижимости, земельных участков, построек, акций).
20% доходов – «подушка безопасности» на случай непредвиденных расходов в виде банковских депозитов или наличных.
Очевидно, что в первый год работы в распределении денежных средств будет дисбаланс, однако для комфортного ведения бизнеса нужно стремиться к этой модели .
Финансовые показатели бизнес-плана
Финансовые показатели – количественное выражение производственных и маркетинговых показателей, объективно отражающее положение дел в бизнесе.
Финансовые показатели нужны и для банков, и для предпринимателя, поскольку позволяют рассчитать собственную ликвидность и помочь в управлении предприятием и сотрудниками.
Основные финансовые показатели | Как рассчитать |
Инвестиционные затраты (руб.) | Сумма всех вложенных в проект средств = собственные + заемные средства |
Операционные затраты (руб.) | Сумма ежедневных расходов, постоянные и переменные |
Валовая выручка (руб.) | Общая прибыль минус себестоимость производства |
Собственные средства (руб.) | Личные средства, вложенные в бизнес |
Налоги (руб.) | Налоговая нагрузка с учетом системы налогообложения |
Чистая прибыль (руб.) | Сумма прибыли валовой, прочей операционной и от финансовых операций минус налоги |
Рентабельность продукции, в % | Крп = прибыль до налогообложения/себестоимость реализованной продукции * 100% |
Рентабельность активов | Кра = чистая прибыль/сумма активов |
Рентабельность собственных средств, вложенных в бизнес | Крсс = чистая прибыль/средняя величина собственного капитала * 100% |
Это простые финансовые показатели. Чем сложнее предприятие, тем более глубокий финансовый анализ необходим для объективной картины. Конечно, составление качественного финансового плана требует сил и времени — порой в ущерб другим важным делам. Найти возможность для полноценного анализа поможет передача части рутинных дел на аутсорс.
Читайте также: 10 способов снизить издержки в розничном магазине
Образец финансового плана в бизнес-плане
В интернете есть шаблоны и схемы составления финансового раздела бизнес-плана в помощь предпринимателю.
Пример расчета финансового плана в бизнес-плане. Проект «Котокафе»
Условие: заведений подобного типа в городе нет. Для реализации подбираются кошки из городского приюта для животных. С приютом составляется договор. Зона кафе в 50 кв.м. – помещение с 2-3 столиками (напитки и снеки), помещение для игры с кошками и настольных игр, помещение для отдыха кошек, куда они могут спрятаться, поесть и отдохнуть.
Налоговая система – УСН, ЕНВД
1. Примерный объем продаж.
«Котокафе» — своеобразное антикафе, оплачивается время, проведенное в заведении: первый час – 200 рублей, второй – 150, третий и далее – 100 рублей в час с человека. Из съедобного можно заказать напитки в стаканчиках с крышкой, у барной стойки только миксер, кофе-машина, кулер с водой и снеки. Чтобы не иметь проблем с СЭС и работать без кухни, заключен договор с предприятием общепита на доставку сэндвичей, бургеров. Заведение рассчитано на небольшие компании или семьи: средний чек с компании в 4 человека за три часа – от 2 000 рублей. Ориентировочное число чеков – 10-15, в зависимости от дня недели. Планируемая минимальная выручка за день – 30 000 рублей, в месяц – 900 000 рублей.
2. Оценка прибыли и убытков и анализ движения денежных средств
Приходно-расходные операции | Сумма, 1 месяц, до открытия | Сумма, 2 месяц, после открытия | Сумма, 3 месяц, после открытия | |
Приход | Собственные средства | 500 000 | ||
Заемные средства | 1 000 000, на 3 года под 12% | |||
Прибыль от продаж, 1 месяц | 900 000 | 900 000 | ||
Расход | Расходы на открытие:
| 1 078 000 | ||
Постоянные расходы:
| 215 000 | 482 000 | 482 000 | |
Целевые расходы: налоги, ЕНВД выплата процентов по кредиту | 40 000 | 113 000 | ||
ИТОГО: | Приход – 1 500 000 | Приход – 900 000 | Приход – 900 000 | |
Расход – 1 293 000 | Расход – 522 000 | Расход – 595 000 | ||
«Подушка безопасности» за месяц до открытия в 207 000 – на случай непредвиденных трат. За второй месяц прогнозируемая прибыль составит 378 тысяч, за третий (с учетом налоговых платежей) – 305 000.
3. Расчет рентабельности
Финансовые показатели | Числовое выражение |
Инвестиционные затраты | 1 500 000 |
Операционные затраты (руб.) | 500 000 |
Валовая выручка (руб.) | 300 000 |
Собственные средства (руб.) | 500 000 |
Налоги (руб.) | 73 000 |
Чистая прибыль (руб.) | 227 000 |
Рентабельность активов | Кра = 300 000/300 000 * 100% = 1% |
Рентабельность собственных средств, вложенных в бизнес | Крсс = 300 000/500 000 * 100% = 60% |
Отметим, что рентабельность активов низкая: соотношение чистой выручки к величине собственных активов (составляет все купленное оборудование), т.к недвижимость арендованная. Однако прогноз чистой прибыли неплохой – 30% от выручки. С точки зрения финансовых показателей и при текущих условиях, проект «Котокафе» окупится примерно за 7-8 месяцев.
Проверка финансового плана
Проверить состоятельность цифр на бумаге можно, только реализовав проект.
По итогам квартала грамотную бухгалтерскую помощь в составлении отчетности для контролирующих органов вам окажут специалисты Главбух Ассистент.
Для новостей малого бизнеса мы запустили специальный канал в Telegram и группы во Вконтакте, Фейсбуке и Одноклассниках. Присоединяйтесь! Даже Твиттер есть.
4 500 рублей на рекламу в Яндекс.Директ каждому читателю. Получить ↓